Şirket Karlılıkları Fed Endişelerini Gölgede Bıraktı
Küresel piyasalar, ABD Merkez Bankası’nın (Fed) bağımsızlığına yönelik devam eden endişelere rağmen, ülkedeki büyük banka ve şirketlerin beklentileri aşan kâr rakamlarıyla canlanıyor. ABD’nin gümrük tarifelerinin küresel ekonomi üzerindeki belirsizlikleri sürse de, bilanço döneminde açıklanan güçlü finansal sonuçlar pay piyasalarında risk iştahını önemli ölçüde artırdı.
ABD Bankacılık Sektöründen Güçlü Sinyaller
Hafta başında başlayan bilanço döneminde, JPMorgan Chase, Wells Fargo, Citigroup, Bank of America, Morgan Stanley ve Goldman Sachs gibi dev bankaların ikinci çeyrek finansal sonuçları, ABD ekonomisinin gücünü koruduğunu gösterdi. Analistler, özellikle artan gelir ve kârlılık rakamlarının, tüketici harcamaları ve ticari faaliyetlerin canlılığına işaret ettiğini belirtiyor. Yatırım bankacılığı ve varlık yönetimi gelirlerindeki artış, finansal piyasaların gücünü teyit etti. Bu olumlu tablo, hisse senedi fiyatlarına da yansıyarak dün New York borsasında S&P 500 ve Nasdaq endekslerinin rekor seviyelerden kapanmasını sağladı.
Fed Başkanı Powell Üzerindeki Siyasi Baskı Artıyor
Diğer yandan, ABD Başkanı Donald Trump, Fed Başkanı Jerome Powell’a yönelik eleştirilerini sürdürüyor. Trump, faiz indirimlerinde geç kalındığını savunarak Powell’ı eleştirdi ve güçlü gelen perakende satış verilerinin ardından sosyal medya hesabından yaptığı paylaşımda, “Harika rakamlar çıktı” diyerek Fed’e faizleri düşürme çağrısını yineledi.
Powell ise, Beyaz Saray Yönetim ve Bütçe Ofisi’nin (OMB) “Fed binası renovasyonu” projesiyle ilgili sorularına yazılı bir yanıt verdi. Mektubunda, projenin şeffaflık ilkesi gereği Fed’in internet sitesinde yayınlandığını ve kamu kaynaklarını en iyi şekilde kullanma sorumluluğunu ciddiyetle ele aldıklarını vurguladı. Projenin onaylanan plana uygun ilerlediğini ve maliyet artışını önlemek için yalnızca küçük tasarım değişiklikleri yapıldığını belirtti.
Fed Yetkililerinden Temkinli Faiz Mesajları
Gümrük tarifelerinin enflasyonist etkileri hissedilmeye başlarken, Fed yetkilileri faiz indirimleri konusunda temkinli mesajlar veriyor. Fed Yönetim Kurulu Üyesi Adriana Kugler, enflasyonun yüzde 2 hedefinin üzerinde seyrettiğini ve tarifelerin yukarı yönlü baskı yarattığını belirterek, “Politika faizimizi bir süre daha mevcut seviyede tutmayı uygun buluyorum” dedi. San Francisco Fed Başkanı Mary Daly ise enflasyon konusunda hala yapılacak iş olduğunu ancak faiz indirmek için hedefe ulaşmayı beklememeleri gerektiğini ifade ederek bu yıl iki faiz indiriminin makul olduğunu söyledi.
Ekonomik Veriler Güçlü Geldi
Makroekonomik cephede, ABD’de perakende satışlar Haziran’da yüzde 0,6 artarak beklentileri aştı. İlk kez işsizlik maaşı başvurusunda bulunanların sayısı ise 12 Temmuz ile biten haftada 7 bin kişi azalarak 221 bine geriledi ve son üç ayın en düşük seviyesine indi. ABD’de ithalat fiyat endeksi haziranda aylık yüzde 0,1, ihracat fiyat endeksi ise yüzde 0,5 artış gösterdi.
ABD’den Kripto Varlıklara Yönelik Kritik Yasal Düzenlemeler
ABD Temsilciler Meclisi, ülkeyi “gezegenin kripto başkenti” yapma hedefiyle dijital varlıklara ilişkin üç önemli yasa tasarısını onayladı. Bu tasarılar, sektördeki düzenleyici belirsizlikleri gidermeyi ve net kurallar getirmeyi amaçlıyor.
- CLARITY Yasası: Dijital varlık piyasasındaki belirsizlikleri gidermeyi ve sektöre net kurallar getirerek büyümeyi teşvik etmeyi hedefliyor.
- GENIUS Yasası: Sabitcoinler için federal bir düzenleyici çerçeve oluşturarak şeffaflığı ve hesap verebilirliği artırmayı amaçlıyor.
- Anti-CBDC Yasası: Fed’in doğrudan veya dolaylı olarak bir merkez bankası dijital para birimi (CBDC) çıkarmasını yasaklayarak finansal gizliliği korumayı amaçlıyor.
Piyasalarda Son Durum ve Küresel Görünüm
Bu gelişmelerle birlikte ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 4,44‘e geriledi. Fed’in temkinli duruşunu koruyacağı beklentisiyle dolar endeksi 99 seviyelerine yakın seyrederken, altının ons fiyatı 3.335 dolara düştü. Brent petrolün varil fiyatı ise yüzde 0,2 artışla 69 dolardan işlem görüyor. Kurumsal tarafta ise Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC), net karını yıllık bazda yüzde 60,7 artırarak 13,5 milyar dolara yükseltti.
Avrupa ve Asya Piyasaları
Avrupa borsaları, bilanço dönemi iyimserliği ve ABD ile ticaret anlaşması beklentileriyle pozitif bir seyir izledi. Almanya’da DAX 40 yüzde 1,51, Fransa’da CAC 40 yüzde 1,29 değer kazandı. Asya tarafında ise Japonya’da enflasyonun dirençli kalmasıyla karışık bir seyir hakimdi. Kapanışa yakın Japonya’da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,3 değer kaybederken, Çin’de Şanghay bileşik endeksi yüzde 0,3 yükseldi.
Borsa İstanbul Pozitif Ayrıştı
Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi, günü yüzde 2,46 değer kazanarak 10.370,80 puandan tamamladı. Dolar/TL ise bugün bankalararası piyasanın açılışında yüzde 0,2 artışla 40,3730‘dan işlem görüyor. Analistler, teknik açıdan BIST 100 endeksinde 10.500 ve 10.600 seviyelerinin direnç, 10.300 ve 10.200 puanın ise destek konumunda olduğunu belirtiyor.
Piyasaların Takip Edeceği Veriler
- 09.00: Almanya, haziran ayı Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE)
- 11.00: Euro Bölgesi, mayıs ayı cari işlemler dengesi
- 14.30: Türkiye, haftalık para ve banka istatistikleri
- 15.30: ABD, haziran ayı inşaat izinleri ve konut başlangıçları
- 17.00: ABD, temmuz ayı Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksi